Скопировать ссылку
Зачем застройщикам брать займы через инвестиционные платформы
Инвестиционные платформы как инструмент дополнительного финансирования используют компании, которым нужно быстро и зачастую на короткий срок пополнить оборотный капитал. Заемщики большинства инвестплатформ — это представители МСП, в основном они работают с госконтрактами или в сфере грузоперевозок, оптовой и розничной торговли.
Для компаний строительного сектора популярные инвестиционные платформы могут быть неинтересны, так как они выдают сравнительно невысокие займы, в среднем это 2–3 млн рублей. У застройщиков обычно потребности выше, поэтому им стоит обратить внимание на площадки, которые целенаправленно работают с заемщиками из строительного сектора.
ТаланИнвест — пример узкоспециализированной инвестиционной платформы, которая помогает собирать финансирование для заемщиков-застройщиков многоквартирных домов. При сотрудничестве с платформой застройщики получают такие преимущества:
- Финансирование с помощью инвестплатформы можно получить проще и быстрее, чем с помощью иных финансовых инструментов, например, выпуска облигаций. Это связано с тем, что каждая инвестиционная платформа по-своему выстраивает систему скоринга, и на узкоспециализированных платформах скоринг может быть усовершенствован для удобства клиентов благодаря адресной применяемости под конкретную сферу бизнеса.
У ТаланИнвест есть собственная система скоринга заемщиков и определения потенциала инвестиционного проекта. Платформа ориентирована на долгосрочное сотрудничество, поэтому изучает бизнес и принимает менее формальные решения. Цель — предлагать инвесторам интересные и надежные проекты.
- Объем необходимых инвестиций определяет сам заемщик. Платформа ТаланИнвест позволяет застройщикам привлекать суммы от 10 млн до 100–200 млн рублей, что покрывает потребности девелопера, с учетом специфики отрасли, требующей большой объем инвестиций.
- Если инвестиционное предложение будет привлекательным, то собрать все необходимые инвестиции может получиться быстрее, чем получить средства из иных источников финансирования.
- Заемщики не отчитываются перед инвестплатформой о том, как расходуют полученные средства. Однако это не несет существенных рисков для инвесторов, поскольку платформа заключает специальные соглашения об обеспечении возвратности инвестиций будущим денежным потоком от строительного проекта.
- Когда заемщик из группы компаний застройщика берет заем на инвестиционной платформе, такая группа компаний при раскрытии эскроу сначала погашает долги по эскроу, а затем — задолженности перед инвесторами. Такой порядок удобен для застройщика, поскольку позволяет последовательно распределить финансовую нагрузку.
Как девелоперу получить финансирование через инвестиционную платформу
Одно из ключевых требований инвестиционной платформы ТаланИнвест к инвестиционному проекту, т.е. к текущей деятельности бизнеса: должен быть заемщик, который входит в девелоперскую группу компаний, и у этой группы есть действующий строительный проект, который реализуется с применением счетов эскроу.
Если застройщик соответствует этим базовым условиям, то он сможет начать сотрудничество с инвестплатформой и в случае одобрения заявки на получение инвестиций собирать через платформу денежные средства. Разберемся подробнее, как девелопер может получить финансирование:
- Сначала компании нужно зарегистрироваться на платформе, заполнить профиль и подписать договор об оказании услуг по привлечению инвестиций. Оператор инвестиционной платформы (ОИП) предоставит заемщику доступ к платформе для заключения с инвесторами договоров инвестирования.
- Компания подает заявку на финансирование, бизнес-план и иные документы по согласованию с платформой.
- ОИП проводит проверку заемщика, оценивает его проект и принимает решение о размещении. Оператор определяет, сможет ли будущий денежный поток от деятельности девелопера обеспечить возвратность инвестиций в полном объеме. Для этого платформа использует собственные методики, по которым оценивает заемщиков для размещения на платформе.
- ОИП может дать рекомендации по проекту, чтобы повысить его инвестиционную привлекательность. Например, поднять процентную ставку, уменьшить срок инвестиционного проекта или предоставить дополнительное обеспечение.
- Инвестпроект выходит на платформу — заемщик публикует оферту, то есть предложение для инвесторов заключить инвестиционный договор. На этом этапе девелопер может подключить маркетинговые инструменты, чтобы о возможности инвестировать на платформе узнал более широкий круг инвесторов. В свою очередь, платформа анонсирует проект на собственных ресурсах для лиц, являющихся инвесторами платформы.
- Инвесторы принимают инвестиционное предложение заемщика и финансируют выбранные проекты. Инвестиционный проект собирает инвестиции в полном объеме, частично или совсем не собирает, если предложение не в рынке.
- Как только минимальная сумма займа собирается, заем выдается траншами на банковский счет заемщика по мере сбора инвестиционного предложения и истечения периода охлаждения, предусмотренного законом для инвесторов. Для осуществления финансовых операций между инвесторами и заемщиками ОИП применяет номинальный счет.
- Заемщик возвращает денежные средства инвесторам регулярными платежами или в конце срока, в зависимости от того, как это предусмотрено инвестиционным предложением.
Коротко о главном
Основные цели девелопера при обращении на инвестиционную платформу — получить в короткие сроки заем для приобретения земельного участка, обеспечения собственного участия в новом строительном проекте или пополнения оборотных средств, чтобы бизнес продолжал развиваться.
Для девелоперов инвестиционная платформа интересна, поскольку помогает привлечь капитал частных инвесторов, обеспечивая возврат инвестиций за счет денежных средств, размещенных на эскроу определенного строительного проекта, и которые будут получены девелопером в будущем. Средства, которые временно заморожены на счете эскроу, можно использовать как оборотные и получать с них прибыль.
